This article has been translated from English to French.
Si la plupart de tes trades se terminent par un profit plutôt que par une perte, c'est facile de penser que tu es un trader rentable. Au début, ça semble logique, mais les performances de trading, c'est plus que juste les profits et les pertes. Pour avoir une vue d'ensemble, tu dois suivre tes performances, et c'est là que les indicateurs de performance de trading entrent en jeu.
Ce sont des indicateurs quantifiables qui montrent la performance de ta stratégie au fil du temps, en suivant la rentabilité, le risque et la cohérence. Tu ne peux pas suivre complètement ces indicateurs sans un journal de trading. Des indicateurs comme le taux de réussite, le drawdown et le facteur de profit montrent si ton système est cohérent ou chaotique et t'aident à prendre des décisions éclairées comme un trader pro.
Dans cet article, on va parler :
- Les indicateurs les plus importants pour suivre les performances de votre avantage.
- Comment calculer et interpréter chaque indicateur.
- Comment suivre tes indicateurs de performance de trading pour améliorer ton avantage.
Indicateurs
Les indicateurs sont super importants pour mesurer tes performances de trading. Commençons par l'indicateur le plus discuté et souvent mal compris :
Taux de réussite
Le taux de réussite, c'est le pourcentage de transactions qui se terminent par un profit. C'est un indicateur important, car il montre combien de fois ta stratégie est gagnante par rapport à combien de fois elle est perdante. La formule est simple :
(Trades gagnants ÷ Total des trades) × 100
Si tu fais 10 transactions et que tu en gagnes 6, ton taux de réussite est de 60 %. C'est facile, mais le hic, c'est qu'un taux de réussite élevé ne veut pas toujours dire que tu gagnes de l'argent. Par exemple, si tu gagnes 70 % de tes transactions mais que tu risques 100 $ pour gagner 50 $, ces petits gains fréquents peuvent te donner confiance, mais une seule grosse perte peut tout effacer. Le problème, c'est le rapport risque/récompense, pas ton taux de réussite, ce qui nous amène au point suivant.
Rapport risque/récompense
Le ratio risque/récompense montre combien tu risques par rapport à ce que tu vises de gagner. Par exemple, risquer 100 $ pour gagner 300 $ te donne un ratio de 1:3. Plus la récompense pour chaque dollar que tu risques est élevée, moins tu as besoin de gagner souvent. Avec un ratio de 1:2, tu peux rester rentable même si tu ne gagnes qu'un tiers de tes transactions. Avec un ratio de 1:3, tu peux gagner une transaction sur quatre et quand même être gagnant.
Pensez-y de cette façon : si vos transactions gagnantes rapportent plus que vos transactions perdantes ne vous font perdre, vous n'avez pas besoin de gagner tout le temps. Lorsque vous combinez votre taux de réussite avec votre ratio risque/récompense, vous obtenez une vision plus claire de vos performances de trading.
Espérance
Comme l'a dit Richard Dennis dans Trading in the Zone (2002) : « Il faut au moins 20 transactions avant de pouvoir vraiment dire si votre système fonctionne. » Une ou deux victoires ne veulent rien dire. Ce qui compte, c'est ce que donnent tes résultats sur un échantillon assez grand. L'espérance est différente du taux de réussite et du ratio risque/récompense, car elle combine les deux en un seul chiffre qui mesure la rentabilité globale. Elle mesure le résultat de toute ta stratégie au fil du temps. Si ton espérance est positive, ton système marche. Si elle est négative, ça ne marche pas, peu importe à quel point ton taux de réussite ou ton ratio risque/récompense a l'air bon sur le papier.
La formule est la suivante :
(Pourcentage de victoires × Gain moyen) – (Pourcentage de pertes × Perte moyenne)
Simplifions les choses. Disons que tu as un compte dans une société de trading et que tu fais 10 transactions, dont 6 gagnantes. Ça veut dire que ton système de trading gagne 60 % du temps. Supposons que ta gain moyen soit de 200 $ et ta perte moyenne de 100 $. En utilisant la formule :
(0,60 × 200 $) – (0,40 × 100 $) = 120 $ – 40 $ = 80
En moyenne, chaque transaction que tu fais te rapporte 80 $, ce qui montre que ta stratégie a un avantage positif et pourrait évoluer efficacement avec un capital financé.
Remarque : pour connaître votre gain moyen, additionnez les bénéfices de toutes vos transactions gagnantes et divisez-les par le nombre de gains. Procédez de la même manière pour obtenir vos pertes moyennes.
Drawdown
Le drawdown, c'est comme vérifier à quel point les choses peuvent mal tourner quand ta stratégie connaît une série de pertes. Il montre la plus forte baisse que ton compte subit avant de recommencer à augmenter. Par exemple, disons que dans ton backtesting, ton compte est passé de 10 000 $ à 12 000 $, puis a chuté à 9 000 $ au pire moment avant de remonter. Cette baisse de 3 000 $ (de 12 000 $ à 9 000 $) est ton drawdown.
Elle te permet de savoir si tu peux gérer émotionnellement et financièrement cette perte avant d'abandonner ou d'enfreindre les règles.
Cohérence et stabilité
C'est un autre indicateur de performance important. Il montre comment ton avantage se comporte au fil du temps, que ce soit sur des marchés tendanciels, fluctuants ou calmes. Si tes résultats changent trop quand le marché bouge, c'est un signe qu'il faut faire gaffe. Suis-le sur un grand échantillon de transactions pour voir quand ton système marche bien et quand il faiblit. Une fois que tu comprends ce schéma, tu peux adapter ton style de trading ou ton risque au marché dans lequel tu es.
Comment suivre tes indicateurs de performance de trading
Connaître ces indicateurs clés ne sert à rien si tu ne les suis pas correctement. Le suivi transforme les données en informations, et les informations en meilleures décisions. Voici comment les suivre efficacement.
Suivez efficacement vos transactions
Tu peux suivre tes performances de trading de deux façons principales : manuellement avec tes propres enregistrements ou automatiquement avec un journal de trading. Si tu préfères le suivi manuel, utilise Google Sheets, Keep ou même du papier et un stylo. Le suivi manuel te permet de rester proche de tes données et t'aide à comprendre comment ta stratégie se comporte.
Si tu préfères l'automatisation, utilise un journal de trading comme Edgewonk ou Tradezella. Ces outils peuvent importer tes transactions directement depuis ton courtier et calculer pour toi tous les indicateurs clés, tels que le taux de réussite, le rapport risque/récompense, le facteur de profit, l'espérance et les baisses. Ils te permettent également d'ajouter des notes sur les conditions du marché ou tes émotions à tes transactions, ce qui t'aide à repérer les tendances qui se cachent derrière tes performances.
Que ce soit de manière automatisée ou manuelle, l'objectif est le même : rassembler des données claires et cohérentes afin de pouvoir mesurer, examiner et améliorer votre avantage commercial à l'aide d'indicateurs de performance pertinents.
Analyse par lots
Ne jugez pas votre système après quelques transactions. Examinez les résultats toutes les 20 à 50 transactions. Concentrez-vous sur votre espérance, l'ampleur de vos baisses et le type de marché sur lequel votre système est le plus performant.
Surveillez votre courbe de capital
Ta courbe de capital (solde de ton compte au fil du temps) te donne un aperçu rapide de tes performances.
- Une hausse régulière montre que c'est stable et cohérent.
- Les baisses brutales mettent en évidence les pertes ou les comportements risqués.
Annoter ta courbe pour voir comment les conditions du marché correspondent aux changements de performance. Tu peux suivre ta courbe de capitaux propres manuellement en enregistrant ton solde après chaque transaction et en notant les gains ou pertes importants pour repérer les tendances au fil du temps.
Combinez les chiffres et les notes
Les indicateurs te disent ce qui s'est passé. Les notes expliquent pourquoi. Note ce que tu as ressenti, pourquoi tu as effectué une transaction et ce que tu as observé sur le marché. Au fil du temps, tu verras apparaître des tendances telles que « Je négocie moins bien après des pertes » ou « Je suis plus performant sur les marchés en tendance ».
Conclusion
En matière de trading, les données l'emportent sur les conjectures. En vous concentrant sur des indicateurs significatifs (taux de réussite, R:R, facteur de profit, espérance, drawdown, etc.), vous obtenez une vision claire des performances et des risques réels de votre stratégie. Le suivi de ces chiffres, idéalement à l'aide d'un journal systématique, vous permet d'ajuster et d'améliorer votre système sur la base de données concrètes. En fin de compte, l'objectif est d'obtenir un avantage durable, et pas seulement des gains importants occasionnels.
