This article has been translated from English to Vietnamese.
Các nhà môi giới forex bán lẻ và các nhà cung cấp CFD khác nhau có chính sách gọi ký quỹ khác nhau. Một số chỉ hoạt động chỉ với Margin Calls, trong khi những người khác định nghĩa các mức Margin Call và Stop Out riêng biệt.
Trong bài học trước, chúng ta đã đi qua một kịch bản giao dịch nơi bạn sử dụng một nhà môi giới chỉ hoạt động với Margin Call.
Trong bài học này, chúng ta sẽ đi qua một kịch bản giao dịch thực tế nơi nhà môi giới hoạt động với mức Margin Call và Stop Out riêng biệt.Nhà môi giới định nghĩa mức Margin Call là 100% và mức Stop Out là 50%.
Điều gì sẽ xảy ra với tài khoản ký quỹ của bạn khi bạn đang trong một giao dịch diễn biến tồi tệ?
Hãy cùng tìm hiểu nào!
Bước 1: Nạp tiền vào Tài khoản Giao dịch
Giả sử bạn nạp $10,000 vào tài khoản giao dịch của mình. Giờ bạn có số dư tài khoản là $10,000.
Đây là cách nó sẽ trông như thế trong tài khoản giao dịch của bạn:
| Long / Short | Cặp FX | Kích thước Vị thế | Giá Mở | Giá Hiện tại | Cấp độ Ký quỹ | Vốn chủ sở hữu | Ký quỹ Đã sử dụng | Ký quỹ Tự do | Số dư | Lãi/Lỗ Trôi Nổi |
| – | $10,000 | – | $10,000 | $10,000 | – |
Bước 2: Tính Ký quỹ Yêu cầu
Bạn muốn mua GBP/USD tại 1.30000 và muốn mở vị trí 1 lot chuẩn (100,000 đơn vị). Yêu cầu Ký quỹ là 5%.
Bạn sẽ cần bao nhiêu ký quỹ (Ký quỹ Yêu cầu) để mở vị trí này?
Vì tài khoản giao dịch của chúng ta tính bằng USD, chúng ta cần chuyển đổi giá trị GBP sang USD để xác định Giá trị Danh nghĩa của giao dịch.
£1 = $1.30 £100,000 = $130,000
Giá trị Danh nghĩa là $130,000.
Bây giờ chúng ta có thể tính Ký quỹ Yêu cầu:
Ký quỹ Yêu cầu = Giá trị Danh nghĩa x Yêu cầu Ký quỹ $6,500 = $130,000 x .05
Giả sử tài khoản giao dịch của bạn tính bằng USD, vì Yêu cầu Ký quỹ là 5%, Ký quỹ Yêu cầu sẽ là $6,500.
Bước 3: Tính Ký quỹ Đã sử dụng
Ngoài giao dịch mà chúng ta vừa thực hiện, không có giao dịch nào khác đang mở.
Vì chúng ta chỉ có một vị trí đang mở, Ký quỹ Đã sử dụng sẽ bằng với Ký quỹ Yêu cầu.
Bước 4: Tính Vốn chủ sở hữu
Giả sử giá đã di chuyển một chút có lợi cho bạn và vị trí của bạn hiện đang giao dịch ở mức hòa vốn.
Điều này có nghĩa là Lãi/Lỗ Trôi Nổi của bạn là $0.
Hãy tính Vốn chủ sở hữu của bạn:
Vốn chủ sở hữu = Số dư + Lãi (hoặc Lỗ) Trôi Nổi $10,000 = $10,000 + $0
Vốn chủ sở hữu trong tài khoản của bạn hiện là $10,000.
Bước 5: Tính Ký quỹ Tự do
Bây giờ chúng ta biết Vốn chủ sở hữu, chúng ta có thể tính Ký quỹ Tự do:
Ký quỹ Tự do = Vốn chủ sở hữu - Ký quỹ Đã sử dụng $3,500 = $10,000 - $6,500
Ký quỹ Tự do là $3,500.
Bước 6: Tính Cấp độ Ký quỹ
Bây giờ chúng ta đã biết Vốn chủ sở hữu, chúng ta có thể tính Cấp độ Ký quỹ:
Cấp độ Ký quỹ = (Vốn chủ sở hữu / Ký quỹ Đã sử dụng) x 100% 154% = ($10,000 / 6,500) x 100%
Cấp độ Ký quỹ là 154%.
Đến thời điểm này, đây là cách các chỉ số tài khoản của bạn sẽ trông như trên nền tảng giao dịch:
| Long / Short | Cặp FX | Kích thước Vị thế | Giá Mở | Giá Hiện tại | Cấp độ Ký quỹ | Vốn chủ sở hữu | Ký quỹ Đã sử dụng | Ký quỹ Tự do | Số dư | Lãi/Lỗ Trôi Nổi |
| – | $10,000 | – | – | $10,000 | – | |||||
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.30000 | 154% | $10,000 | $6,500 | $3,500 | $10,000 | $0 |
GBP/USD giảm 400 pips!
GBP/USD giảm 400 pips và hiện đang giao dịch tại 1.26000.
Hãy xem tài khoản của bạn bị ảnh hưởng như thế nào.
Ký quỹ Đã sử dụng
Bạn sẽ nhận thấy rằng Ký quỹ Đã sử dụng đã thay đổi.
Vì tỷ giá hối đoái đã thay đổi, Giá trị Danh nghĩa của vị thế đã thay đổi.
Điều này yêu cầu tính lại Ký quỹ Yêu cầu.
Bất cứ khi nào có sự thay đổi trong giá GBP/USD, Ký quỹ Yêu cầu sẽ thay đổi.
Với GBP/USD hiện đang giao dịch ở mức 1.26000 (thay vì 1.30000), hãy xem cần bao nhiêu Ký quỹ Yêu cầu để duy trì vị thế.
Vì tài khoản giao dịch của chúng ta tính bằng USD, chúng ta cần chuyển đổi giá trị GBP sang USD để xác định Giá trị Danh nghĩa của giao dịch.
£1 = $1.26 £100,000 = $126,000
Giá trị Danh nghĩa là $126,000.
Trước đây, Giá trị Danh nghĩa là $130,000. Vì GBP/USD đã giảm, điều này có nghĩa là GBP đã suy yếu. Và vì tài khoản của bạn được tính bằng USD, điều này làm giá trị danh nghĩa của vị thế giảm.
Bây giờ chúng ta có thể tính Ký quỹ Yêu cầu:
Ký quỹ Yêu cầu = Giá trị Danh nghĩa x Yêu cầu Ký quỹ $6300 = $126,000 x .05
Lưu ý rằng vì Giá trị Danh nghĩa đã giảm, nên Ký quỹ Yêu cầu cũng giảm.
Vì Yêu cầu Ký quỹ là 5%, Ký quỹ Yêu cầu sẽ là $6,300.Trước đây, Ký quỹ Yêu cầu là $6,500 (khi GBP/USD đang giao dịch ở mức 1.30000).
Ký quỹ Đã sử dụng được cập nhật để phản ánh sự thay đổi trong Ký quỹ Yêu cầu cho mỗi vị thế mở.
Trong ví dụ này, vì bạn chỉ có một vị thế mở, Ký quỹ Đã sử dụng sẽ bằng với Ký quỹ Yêu cầu mới.
Lãi/Lỗ Trôi Nổi
GBP/USD đã giảm từ 1.30000 xuống 1.26000, một sự khác biệt 400 pips.
Vì bạn đang giao dịch 1 lot chuẩn, di chuyển 1 pip tương đương với $10.
Điều này có nghĩa là bạn có Lỗ Trôi Nổi $4,000.
Lãi/Lỗ Trôi Nổi = (Giá hiện tại - Giá Mở) x 10,000 x $X/pip -$4,000 = (1.26000 - 1.30000) x 10,000 x $10/pip
Vốn chủ sở hữu
Vốn chủ sở hữu của bạn hiện là $6,000.
Vốn chủ sở hữu = Số dư + Lãi/Lỗ Trôi Nổi $6,000 = $10,000 + (-$4,000)
Ký quỹ Tự do
Ký quỹ Tự do của bạn hiện là –$300.
Ký quỹ Tự do = Vốn chủ sở hữu - Ký quỹ Đã sử dụng -$300 = $6,000 - $6,300
Cấp độ Ký quỹ
Cấp độ Ký quỹ của bạn đã giảm xuống 95%.
Cấp độ Ký quỹ = (Vốn chủ sở hữu / Ký quỹ Đã sử dụng) x 100% 95% = ($6,000 / $6,300) x 100%
Mức Margin Call là khi Cấp độ Ký quỹ là 100%.
Cấp độ Ký quỹ của bạn hiện vẫn dưới 100%!
Đến thời điểm này, bạn sẽ nhận được Margin Call!
Đây là CẢNH BÁO rằng giao dịch của bạn có nguy cơ bị đóng tự động.
Giao dịch của bạn vẫn sẽ được giữ nguyên nhưng bạn sẽ KHÔNG thể mở vị trí mới trừ khi Cấp độ Ký quỹ tăng trên 100%.
Các chỉ số tài khoản
Đây là cách các chỉ số tài khoản của bạn sẽ trông như trong nền tảng giao dịch:
| Long / Short | Cặp FX | Kích thước Vị thế | Giá Mở | Giá Hiện tại | Cấp độ Ký quỹ | Vốn chủ sở hữu | Ký quỹ Đã sử dụng | Ký quỹ Tự do | Số dư | Lãi/Lỗ Trôi Nổi |
| – | $10,000 | – | $10,000 | $10,000 | – | |||||
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.30000 | 154% | $10,000 | $6,500 | $3,500 | $10,000 | $0 |
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.26000 | 95% | $6,000 | $6,300 | -$300 | $10,000 | -$4,000 |
GBP/USD giảm thêm 290 pips!
GBP/USD giảm thêm 290 pips và hiện đang giao dịch ở mức 1.23100.
Ký quỹ Đã sử dụng
Với GBP/USD hiện đang giao dịch ở mức 1.23100 (thay vì 1.26000), hãy xem cần bao nhiêu Ký quỹ Yêu cầu để duy trì vị thế.
Vì tài khoản giao dịch của chúng ta tính bằng USD, chúng ta cần chuyển đổi giá trị GBP sang USD để xác định Giá trị Danh nghĩa của giao dịch.
£1 = $1.23100 £100,000 = $123,100
Giá trị Danh nghĩa là $123,100.
Bây giờ chúng ta có thể tính Ký quỹ Yêu cầu:
Ký quỹ Yêu cầu = Giá trị Danh nghĩa x Yêu cầu Ký quỹ $6,155 = $123,100 x .05
Lưu ý rằng vì Giá trị Danh nghĩa đã giảm, nên Ký quỹ Yêu cầu cũng giảm.
Vì Yêu cầu Ký quỹ là 5%, Ký quỹ Yêu cầu sẽ là $6,155.Trước đây, Ký quỹ Yêu cầu là $6,300 (khi GBP/USD đang giao dịch ở mức 1.26000).
Ký quỹ Đã sử dụng được cập nhật để phản ánh sự thay đổi trong Ký quỹ Yêu cầu cho mỗi vị thế mở.
Trong ví dụ này, vì bạn chỉ có một vị thế mở, Ký quỹ Đã sử dụng sẽ bằng với Ký quỹ Yêu cầu mới.
Lãi/Lỗ Trôi Nổi
GBP/USD hiện đã giảm từ 1.30000 xuống 1.23100, một sự khác biệt 690 pips.
Vì bạn đang giao dịch 1 lot chuẩn, di chuyển 1 pip tương đương với $10.
Điều này có nghĩa là bạn có một Lỗ Trôi Nổi $6,900.
Lãi/Lỗ Trôi Nổi = (Giá hiện tại - Giá Mở) x 10,000 x $X/pip -$6,900 = (1.23100 - 1.30000) x 10,000 x $10/pip
Vốn chủ sở hữu
Vốn chủ sở hữu của bạn hiện là $3,100.
Vốn chủ sở hữu = Số dư + Lãi/Lỗ Trôi Nổi $3,100 = $10,000 + (-$6,900)
Ký quỹ Tự do
Ký quỹ Tự do của bạn hiện là –$3,055.
Ký quỹ Tự do = Vốn chủ sở hữu - Ký quỹ Đã sử dụng -$3,055 = $3,100 - $6,155
Cấp độ Ký quỹ
Cấp độ Ký quỹ của bạn đã giảm xuống 50%.
Cấp độ Ký quỹ = (Vốn chủ sở hữu / Ký quỹ Đã sử dụng) x 100% 50% = ($3,100 / $6,155) x 100%
Đến thời điểm này, Cấp độ Ký quỹ của bạn hiện ở dưới mức Stop Out!
Các chỉ số tài khoản
Đây là cách các chỉ số tài khoản của bạn sẽ trông như trên nền tảng giao dịch:
| Long / Short | Cặp FX | Kích thước Vị thế | Giá Mở | Giá Hiện tại | Cấp độ Ký quỹ | Vốn chủ sở hữu | Ký quỹ Đã sử dụng | Ký quỹ Tự do | Số dư | Lãi/Lỗ Trôi Nổi |
| – | $10,000 | – | $10,000 | $10,000 | – | |||||
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.30000 | 154% | $10,000 | $6,500 | $3,500 | $10,000 | $0 |
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.26000 | 95% | $6,000 | $6,300 | -$300 | $10,000 | -$4,000 |
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.3000 | 1.23100 | 50% | $3,100 | $6,155 | -$3,055 | $10,00 | -$6,900 |
STOP OUT!
Mức Stop Out là khi Cấp độ Ký quỹ giảm xuống 50%
Đến thời điểm này, Cấp độ Ký quỹ của bạn đã chạm mức Stop Out!
Nền tảng giao dịch của bạn sẽ tự động thực hiện một Stop Out.
Điều này có nghĩa là giao dịch của bạn sẽ bị đóng tự động tại giá thị trường.
- Ký quỹ Đã sử dụng của bạn sẽ được "giải phóng".
- Lỗ Trôi Nổi của bạn sẽ được "hiện thực hóa".
Số dư của bạn sẽ được cập nhật để phản ánh Lỗ Hiện thực.
Giờ đây tài khoản của bạn không có vị thế mở và ở trạng thái "phẳng", Ký quỹ Tự do, Vốn chủ sở hữu và Số dư của bạn sẽ giống nhau.
Không có Cấp độ Ký quỹ hay Lãi/Lỗ Trôi Nổi vì không có vị thế mở.
Hãy xem tài khoản giao dịch của bạn đã thay đổi từ lúc đầu đến cuối như thế nào.
| Long / Short | Cặp FX | Kích thước Vị thế | Giá Mở | Giá Hiện tại | Cấp độ Ký quỹ | Vốn chủ sở hữu | Ký quỹ Đã sử dụng | Ký quỹ Tự do | Số dư | Lãi/Lỗ Trôi Nổi |
| – | $10,000 | – | $10,000 | $10,000 | – | |||||
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.30000 | 154% | $10,000 | $6,500 | $3,500 | $10,000 | $0 |
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.30000 | 1.26000 | 95% | $6,000 | $6,300 | -$300 | $10,000 | -$4,000 |
| Long | GBP/USD | 100,000 | 1.3000 | 1.23100 | 50% | $3,100 | $6,155 | -$3,055 | $10,00 | -$6,900 |
| – | $3,100 | – | $3,100 | $3,100 | – |
Trước giao dịch, bạn có $10,000 tiền mặt. Giờ đây bạn chỉ còn lại $3,100!
Bạn đã mất 69% vốn của mình.
% Lãi/Lỗ = ((Số dư Kết thúc - Số dư Bắt đầu) / Số dư Bắt đầu) x 100% -69% = (($3,100 - $10,000) / $10,000) x 100%
Một số nhà giao dịch gặp phải tác động phụ khủng khiếp khi phát hiện ra giao dịch của họ bị thanh lý tự động.
Trong bài học tiếp theo, chúng tôi cung cấp một kịch bản giao dịch khác nơi bạn thử giao dịch forex chỉ với $100.
Có thể giao dịch với số tiền như vậy, nhưng liệu có nên không? Tìm hiểu điều đã xảy ra với nhà giao dịch đã thử.